Milliardenangebot für SAP-Konkurrent BMC

In den USA bahnt sich eine weitere Milliardenübernahme eines IT-Unternehmens an. Die Finanzinvestoren Bain Capital und Golden Gate Capital wollen Kreisen zufolge den SAP -Konkurrenten BMC Software für mehr als 6,5 Milliarden Dollar (4,97 Mrd. Euro) kaufen. Das wäre eine der größten schuldenfinanzierten Firmenübernahmen in diesem Jahr. Das Konsortium habe die besten Aussichten, den Zuschlag zu bekommen, sagten drei mit der Angelegenheit vertraute Personen am Dienstag der Nachrichtenagentur Reuters. Sie sind demnach bereit, mehr Geld als die Rivalen KKR, TPG Capital und Thomas Bravo zu zahlen.

Allerdings ist der Verkauf noch lange nicht in trockenen Tüchern. Das Konsortium um KKR könne sein Angebot noch erhöhen. BMC könnte zudem den Verkauf auch ganz absagen, hieß es. Die beteiligten Unternehmen waren für eine Stellungnahme entweder nicht zu erreichen oder äußerten sich nicht.

BMC bietet Software für Geschäftskunden an und konkurriert auch mit Oracle, CA und Compuware. Das Unternehmen wird seit vergangenem Jahr von dem Hedgefonds Elliott Associates gedrängt, sich selbst zum Verkauf zu stellen. Der Fonds wirft BMC vor, den Markt für Internet-Software zu vernachlässigen, der bisher von Unternehmen wie Salesforce.com dominiert wird. Zuletzt haben die weltweit größten Softwarekonzerne ihre Investitionen in diesem Bereich deutlich ausgeweitet.

Die gute Lage am Anleihemarkt hat die Lust der Investoren an fremdfinanzierten Übernahmen deutlich gesteigert. Zunehmend geraten auch größere Unternehmen ins Visier der Käufer. So beteiligt sich der Finanzinvestor Silver Lake Partners an der 24,4 Milliarden Dollar schweren Übernahme des Computerherstellers Dell durch den Firmengründer. Michael Dell will seine Firma von der Börse nehmen und dann ohne den Druck des Kapitalmarktes sanieren.